聚焦中小银行的下半年：抱团取暖以及城商行农商行兼并重组来袭

题记：我也想像衣服一样，晒一整天的太阳，和风捉迷藏，与蓝天对话，到了傍晚，有人抱回家。

最近关于中小银行的关注无疑是令人充满了各种想象，其中最引人瞩目的是监管部门关于中小银行的几次表态：

一是7月16日，银保监会首席风险官肖远企在媒体通气会上表示，目前中小金融机构整体经营稳健，各项经营指标在边际改善，风险完全可控。金融风险攻坚战取得重大关键进展，金融系统性风险在下降，运行是健康的。

二是银保监会城市银行部副主任刘荣7月16日在银保监会线上通气会上表示，受负面舆情影响，最近有个别银行发生了集中取款事件，在有关部门密切配合下，这些事件得到了妥善应对，有效得到了解决。他表示，城商行总体经营非常稳健，流动性充足，完全能够保证客户的正常资金需求。 “银行储户的存款本息毫无疑问地会有法律保障。”即使这些银行出现问题，储户存款本息也是全额兑付的，储户的利益受损，在我国历史上没有先例。“请广大储户要放心，要增强对银行的信心。”

三是7月16日，银保监会城市银行部副主任刘荣表示，银保监会支持因地制宜、综合施策，积极推动深化城商行改革和化解风险，支持部分省份因地制宜对辖内城商行采取联合重组等方式，深化改革化解风险。

上述表态意味着什么？对我国城商行和农村商业银行的未来有怎样的趋势性意义。

从现状和未来的发展趋势看，我国中小银行特别是城商银行和农村商业银行呈现出一个现实和一大趋势：

人生往往是这样，你以为的希望，其实是让你陷得更深的绝望；而你认为无尽的绝望，在一拐角却满眼希望。早安！

第一我国中小银行呈现出的一大现实：抱团取暖将成为中小银行未来的发展趋势

2020上半年疫情给经济带来了冲击和挑战是前所未有的，同样，对于银行业来说，真正的挑战才刚刚开始，优质资产越来越少、不良资产压力越来越大，对中小银行则承受了前所未有的压力。

总资产出现“缩表”、营业收入负增长、净利润负增长甚至营业收入和净利润同时负增长的银行都不断出现，而不良资产的持续上升由成为所有银行的共同特性。虽然监管部门认为，目前中小金融机构整体经营稳健，各项经营指标在边际改善，风险完全可以控制。但是不可否认的是，中小银行经营发展遇到的困难和挑战也是前所未有的，并对中小银行的未来发展提供了机遇和挑战。

当大风浪来临时，大船可以靠自身抵挡风浪，小船只能依靠调头优势呈现更大的灵活性；当寒风来袭时，大银行可以依靠自身的规模优势而自保，但中小银行只能考虑抱团取暖。

上半年，在疫情的冲击之下，中小银行的科技能力不足、外延发展不足、客户厚度不够、服务广度缺乏的劣势尽现，中小银行出现了抱团取暖的态势：四川攀枝花市商业银行、凉山州商业银行通过新设合并方式共同组建一家商业银行；常熟农村商业银行宣布入股镇江农村商业银行；无锡农村商业银行和江阴农村商业银行对外表示，共同发起设立徐州农村商业银行。

中小银行选择抱团取暖，既可以提高其风险防御能力，还可以解决资本匮乏、信息不对称等问题。通过互相取长补短，将“小而美”的精细化发展模式做到极致。

虽然抱团取暖能否真正做到“1+1>2”，还有待于市场的检验以及双方整合能力的强弱，但是众多的城商银行和农村商业银行在未来抱团取暖将成为一种趋势。这既是一种现实的被迫选择，更是一种应对未来的趋势性呈现。

第二，城商银行和农商银行兼并重组将成为未来的一大趋势，而以下几个特点值得关注并成为小银行的趋势

且挨过三冬四夏，暂受些此痛苦，雪尽后再看梅花。――吴汝纶《百字铭》

我国目前城商行有134家，134家城商行主要分布在什么地方？辽宁、山东、四川、浙江、河北是城商行的重要分布地，其中辽宁15家、山东14家、浙江13家，四川13家、河北11家，上述五省有城商行66家，占全部城商行数量的49.25%，接近一半。

从整体上看，我国的城商银行无论是在资产规模竞争力、盈利能力实现竞争力、不良资产压力和资本充足率等方面看，城商行都处于国有大银行和股份制银行的底端，面临巨大的头部竞争压力。同样的是，城商银行在底端又受到农商银行的巨大冲击，从而面临着非常尴尬的生存环境。

城商银行资产规模和资本较少、抵御风险的能力较低，这是城商行需要重组的重要原因。资产规模小、资本规模小、盈利能力弱自然抵御风险能力低，所以，通过重组以提高发展能力和抵御风险的能力就成为必然。

我国的农村商业银行已经成为金融服务的重要力量，特别是已经成为农村金融服务的主力。从数量看，农村商业银行数量众多， 2019年6月末的银行业金融机构法人4597家：农村商业银行1423家，农村信用社782家，两项合计2205家，接近整个金融法人机构的近一半。但是由于各种各样的原因，农村商业银行也已经成为金融多事之秋，并出现农村商业银行发展的“天花板”，农村商业银行从而进入转型的关键时期。

农村商业银行高管出现违法高发期，并对农村商业银行的发展形成较大的冲击；农村商业银行曾经的野生发展模式导致的违规经营，已经受到监管的严厉监管“天花板”的有效压制，从而强化农村商业银行的规范化经营；农村商业银行巨大的不良资产压力成为其未来发展的重大约束条件。农村商业银行存在的上述三大发展“天花板”，严重地影响农村商业银行的发展，在逼迫农村商业银行转型的同时，必须通过制度设计、体制改革和风险规范等进行管理和改进。而兼并重组就成为一种必然的选择。

根据相关报道，城商行、农商行合并重组早有先例。2005年成立的徽商银行，2019年成立的佛山农村商业银行，还有中原银行、湖北银行等均为省内多家商业银行、农商行、农信社等中小金融机构合并成立。

通过合并重组提高商业银行资本实力、提升区域内的竞争力，相互之间发挥良好的协同效应，以拓展发展空间和抗风险能力就成为一种必然的选择。

而从今年包商银行重组后的蒙商银行几个特点可以推测未来中小银行兼并重组的几大趋势：

去年三家银行的风险处置可能是我国中小银行风险处置的样板，并引发人们对中小银行风险的关注。而包商银行的重组也备受业内瞩目。包商银行变蒙商银行不仅仅是名称的改变，而是代表着整个银行的已经完全不同的内涵，这个样本对我国未来中小银行的重组具有重要的示范意义。

一是城商银行未来的重组将坚持立足于地方的原则，特别是中小银行兼并重组后以省内城商银行或农商银行兼并重组、或者城商银行与农村商业银行想到兼并重组为主的思路特别明确。

回归当地、以当地特别是以省内为主，机构和业务下沉、服务于当地将成为未来城商银行、农商银行重组的最主要模式。

二是股权结构的当地化和地方化趋势明显，并成为未来解决中小银行重组的趋势。

无论是城商银行重组、农村商业银行重组还是城商银行与农村商业银行之间的重组，中小银行回归地方，并强化地方政府对商业银行风险的管理责任，都将成为一种未来城商行重组的趋势性模式，即使跨区域也是十分有限的，那种过度的外延式扩张的预期将逐步减弱，扎根地方将成为必然。

三是从人事关系来讲，兼并重组以后的党的关系也将强化地方管理。

按照目前商业银行党的关系管理体制以及加强地方党委对商业银行的领导趋势，新的银行将完全纳入省市自治区党委序列，或者成为地方党委直属系列的银行，城商行、农村商业银行姓地方、归地方党委管理、以当地为主要业务基础，在此基础上，城商行、农村商业银行的重组有利于中小银行提高抗风险能力和风险化解能力，也能提升中小银行的发展能力。

胡适在《梦与诗》里写道：醉过才知酒浓，爱过才知情重。你不能做我的诗，正如我不能做你的梦。中小银行的未来毕竟仍然可以自己有多种选择的机会。（麒鉴）